买基金快三年了，前前后后加入过一些基金的讨论群。时间长了我就发现，总有些人你一看他们说的话就知道他们根本不懂基金，却总是能够一本正经地胡说八道。

前两天有个群里有人说自己15年被人忽悠买在高点，感慨点位很重要啊。这是一句正确的废话，谁都知道点位重要，问题是你踩得准么？没有人踩得准，至少没人能每次都踩准。如果水平没到那份上，老实定投吧。

这人刚说完，群里另一个人接茬说：看来拖延症也有好处。言外之意就是自己没买，刚好躲过大跌。这个逻辑不细想好像挺是那么回事儿，仔细一琢磨总觉得哪里不对。拖延意味着错过，这次躲过大跌，下次也会错过大涨。所以对于投资这事儿，拖延没什么好处，不买肯定就不会亏，很保险。可是等涨的时候你手里没有份额，也不会获得收益。都这么想的话，还理什么财投什么资啊，钱都放卡上躺着得了。

我很想对那个人说：你就尽管拖延下去吧，现在看别人亏了你感到庆幸，等将来看别人赚钱你就该感到懊悔了。

还有不少人老是特别关心基金估值，其实根本没有意义。这些人的想法是，通过估值判断今天涨还是跌，跌了就买，跌得多就多买点，其实就是在择时。首先说基金不同于股票，不适合短线操作，通过这种方法真能赚到钱吗？今天跌了买点，明天继续跌继续买，你怎么知道之后会不会跌的更多，到时候可能就没钱买了。择时总是有风险的，对判断力的要求太高了，真能每次都踩对点也别买基金了，把股市当提款机好了。而且有些人还是一边定投，一边看估值加仓，完全违背了定投的初衷。

上礼拜有个平时经常交流基金投资的小伙伴问我：你现在买基金都有哪些痛点？我想了想，发现自己现在好像真没什么痛点。刚开始买基金那会儿痛点倒是挺多的，不知道买啥基金、什么时候买，那时候心态也很不成熟，赚了就得意，亏了就沮丧，而且总是追涨杀跌，以至于15年股灾之后亏得好惨，而且亏了之后也不知所措，不卖闹心，卖了不甘心。

从14年买基金至今，时间也快三年了，这期间刚好经历了牛熊切换，经过市场的洗礼和不断的学习，投资思路和心态都有了很大提升。现在我已经有了一套自己的投资逻辑，以前的那些迷茫渐渐都没有了。所以，我现在买基金方面好像还真没啥痛点，可能唯一要说痛点的话就是止盈，目前我还没进行过止盈。

经过三年的实践，我发现还是定投最靠谱、最省心。至于定投什么，我觉得有几个思路：

1.定投指数

最好是“国内+国外”的组合。比如我现在的定投的就是两个指数（如果微笑定投除外的话），分别是沪深300、纳指。

A股和美股没有正相关的关系，这样搭配可以抓住更多机会，也能降低风险。

2.定投优质的股基

定投大家都知道要选偏股型基金，因为波动大的基金定投才有意义。所以我觉得选一两只优质的股基也是一个不错的思路，但前提是得选对基金，另外后续如果基金经理换人可能还得考虑换基金的问题。投指数就没这种忧虑。当然也是各有利弊，指数的表现相对比较平均，所以表现领先的股基肯定比指数赚得多，指数就是稳当点，省心。

3.定投一个组合

如果说股基存在较大不确定性的话，定投一个合理配置的组合，也不失为一种好的思路。什么叫合理配置的组合呢？就是说这个组合里的基金得是有差异的，相互之间不是同向波动。最好是从资产类别上去做配置。比如海投计划那种，就属于从资产类别上做配置的组合。当然了，海投起投额太高了没法定投，而且个人认为里面的债比例有点高。不过大致思路是一致的，可以借鉴。

所以，找几类不同资产，比如A股、美股、黄金、债等，各挑出一只好基金，放在一起就成了一个科学配置的组合。所谓定投这个组合，无非就是同时定投这几只基金。

不过这个思路的问题是，怎么选出每个类别下的好基金，还有配置比例。所以，如果能有由专业人士配置好的组合让我们定投，那就最好不过了。

刚才说到纳指，想到14年底15年初那会儿，我在她理财晒基金，当时不少人看到我买了QD表示非常不理解，觉得QD很难赚到钱。毕竟那会儿买国内的基金都赚疯了，简直是闭着眼都赚钱，而我的QD基本上很平缓，相比之下确实显得很不给力。但是后来怎么样呢？我现在手上几只QD的收益率分别是5%、18%、27%、32%。而且今年以来，因为外汇管控原因，很多QD基金都暂停申购和定投了，也就是说想上船都不知道啥时再有票了。

如果说把这三年来的心得浓缩一下的话，可以总结成一个公式+一句口诀：

成熟的投资心态+切实的行动+科学的投资方法=迟早赚钱

不以涨喜，不以跌悲，做好配置，坚持定投。

而有些人，我真心觉得，赚不到钱就对了。